彻底火了！这个赛道有望上涨至8月！核心公司名单曝光

时尚童_i9kAB

文 |水岸
作为高弹性、高收益的核心赛道之一，科技股的牛市行情在进一步向上进阶。7月8日，科技股强势发作，一众分支均强势大涨，其中，PCB（印制电路板）以近4%的涨幅一度位列270个概念板块涨幅榜单第一。进一步来看，PCB也更是长线牛股或短期黑马反复出现的赛道，如胜宏科技、宏和科技、逸豪新材等。


PCB的产业链逻辑是什么？持续性能有多久？今天的内容就上述问题展开进一步分析。别的，最新一波福利来了，笔者深挖上市公司根本面为大家梳理了一批PCB核心公司名单（可见文内表2），下一只牛股是否将会从中产生？
PCB领衔科技股大涨
PCB，即Printed Circuit Board，为印制电路板，其为电子元器件电气相互毗连的载体，在科技行业起着基础硬件层的核心作用。PCB下游领域众多，且多以高景气、热门核心赛道为主，比如AI（算力、数据中心）、消费电子、通信设备、汽车电子、医疗电子、航空航天等（今天上述板块表现与PCB有一定的联动效应）。因此，在下游需求的多点动员下，PCB行业呈现出了业绩加速兑现、股价持续高弹性的特点。
团体来看，PCB板块仍处在主升浪行情中，该板块于4月9日~5月12日累计上涨了20%，进入技能性牛市。此后继续迎来加速上涨，如5月13日~7月8日再度接力上涨20%。目前，该指数已创2024年6月以来新高（见图1）。


经常关注本公众号的读者朋友应该有所了解，PCB是笔者此前曾多次提及分析的主线时机，比如在6月22日明确提及“当下要紧盯这两条核心主赛道”，其一就是PCB，在此之后，PCB继续迎来稳步上涨。
对于PCB板块的产业逻辑，笔者之前已有多次分析，这里不再详细展开，更多都是之前逻辑的验证。
对于PCB这个细分赛道，大家的老朋友——边惠宗（本栏目特约高朋）有长期且全面深入的研究，对产业逻辑、个股启动点有深入独到的分析与把握。如其近期即多次提及应该重视AI、PCB、算力、光通信等领域的投资时机。其6月19日表现，PCB高多层板、HDI（高密度互连板）维持高景气。头部厂商积极扩产HDI产能将有望带来明年业绩较强的增长动能。
从个股来看，边惠宗提及的不少核心标的均在后来出现了强势上涨。如其在6月18日《边学边做》中重点提及的逸豪新材，7月8日斩获“20cm”涨停，6月19日以来已累计上涨了近80%（见图2）。当时，逸豪新材股价处于相对低位，可以说边惠宗率先捕获到了其放量启动信号。对于逸豪新材的关注逻辑，边惠宗重点锁定在公司的PCB全链条、毛利率提拔等上风。


接下来，PCB还有时机吗？持续性怎样？怎么第一时间发掘个股启动点？对此，边惠宗有最新的详细视频内容讲解，对PCB核心产业链、相关公司以及行情持续性等进行了重点分析，其中提及的多只典型标的出现放量上涨。
PCB产业链核心公司梳理
PCB的将来产业发展有较高的确定性，如据Prismark数据显示，预计2029年全球PCB产值将增长至947亿美元，2024年-2029年CAGR（复合年均增长率）达5.2%。与此同时，在产业链向更高密度、更高频率方向迭代下，新的增量时机也将有望反复出现。
从股价表现来看，资金对PCB产业链的发掘也在进一步细化、下沉，比如近来加速上涨的覆铜箔、覆铜板（CCL，Copper Clad Laminate）等相关个股。这意味着，PCB的时机广度在进一步增大，增量资金的加码力度在进一步加强。
那么，在PCB时机将进一步扩散下，PCB有哪些产业链可以重点跟踪？有哪些细分核心龙头值得重点发掘？笔者接下来为大家做了详细归纳、梳理。
从产业链来看，PCB链涵盖上游原材料、中游制造和下游应用三大环节（见表1），各环节技能驱动明显且相互依存。


目前，PCB上中下游均呈现出轮动上涨的格局，但高弹性的核心龙头股目前多会合在中上游，以17个交易日（6月16日~7月8日）股价即翻倍的宏和科技（见图3）为例，公司主营涉及电子级玻璃纤维布，该材料在印制电路板中起到绝缘等作用。


在6月22日笔者梳理的PCB核心标的中，有不少中游的标的在后来出现强势上涨，比如长线“慢牛”股胜宏科技，6月22日以来上涨了近40%；再如铜冠铜箔（当时案例名为标的A，并列出了股价走势图)，当时聚焦提及了公司的铜箔产能。在此之后，公司股价即迎来了一轮加速上涨（见图4），至今上涨了近40%，并创近3年新高。


下一只“宏和科技”、“胜宏科技”、“铜冠铜箔”是谁？笔者最新梳理了24只标的，挖出了不少产业链中的“隐形冠军”。其中有部分标的为边惠宗近期重点提及的案例，如一家“剧透”产品客户为覆铜板、PCB的厂商，其股价近期放量突破，创2年新高。别的，在当前的中报业绩窗口期，许多中报预增或一季报大增的标的纷纷获得资金更大力度的关注，在这份名单中，就有不少是一季报业绩大幅增长的标的。
别的，从股价表现来看，一些正在走主升浪，上演“稳稳的幸福”，还有一些在低位启动，不排除后市有补涨潜力。有关更多具体名单可见。
（文中提及个股仅为举例分析，不作买卖保举。）

来源：https://view.inews.qq.com/k/20250708A08Y1R00
免责声明：如果侵犯了您的权益，请联系站长，我们会及时删除侵权内容，谢谢合作！